BNPL Buy-Now-Pay-Later

 BNPL (або "розстрочка по-зумерськи") - один із головних трендів роздрібних фінансів, здатний кардинально змінити споживання. Навіть Apple не витримав і незабаром запустить свою бі-ен-пі-ельку. Ми навчимо розрізняти BNPL та звичайну розстрочку, розповімо про ключових гравців індустрії та пояснимо зниження капіталізації Klarna на прикладі склянки пива.

Невеликий вступ, або чому ми вирішили написати про BNPL саме зараз

BNPL можна справедливо назвати одним із найхайповіших явищ у фінансах та банкінгу прямо зараз. Хіба що крипта гуркоче сильніше, та й то дивлячись як подивитися – флагманський Ксяомі та нові тапки на "Ягідках" криптою навряд чи вдасться сплатити, а ось через BNPL – цілком.

Та й взагалі є думки (і в них є раціональні зерна), що крипта втратила свій флер вільного острівця фінансової анонімності, і перетворилася на такі ж контрольовані та регульовані гроші, як і звичайні наші з вами зелені чи дерев'яні фіатні валюти. Хіба що у гарній цифровій обгортці.

BNPL же цвіте та пахне. Глобальний обсяг BNPL-транзакцій у 2021 р. зріс у два рази і  досяг  120 млрд зелених (це дуже багато), а роком раніше зростання також було х2. Сервіси по нехитрому поділу суми покупки на кілька рівних частин якщо і не стають мейнстримом, то як мінімум перестають бути екзотикою.

Зараз сегмент BNPL впритул підійшов до нового витку свого розвитку. Якщо раніше це була нішева історія для дивних фінтех-стартапів, то тепер BNPL розкуштував масовий споживач. І враховуючи, що найближчими роками точно не передбачається зростання середнього доходу світового населення, будь-який банк, що поважає себе, і навіть великі нефінансові компанії поспішають запустити свої власні бі-ен-пі-ель (про це теж докладно поговоримо).

"А як же недавнє знецінення Klarna" - запитаєте ви? Хіба це не сигнал, що BNPL вже не торт? Якщо коротко відповісти, то ні. Але спеціально для вас ми підготували нижче детальний аналіз цієї ситуації на прикладі склянки з пивасом.

BNPL vs Розстрочка. Розбираємось у відтінках сірого

Багато ресурсів використовують терміни "розстрочка" і "BNPL" як рівнозначні синоніми (хоча варто визнати, що в міру проникнення BNPL в маси такої помилки припускаються все рідше). Це не зовсім правильно. Точніше, це зовсім не так.

BNPL (Buy-Now-Pay-Later) можна перекласти на нашу рідну як “Купі-Зараз-Плати-Потом”, але щоб викрутити флекс на максимум зробимо авторську римовану інтерпретацію. Нехай буде “Зараз-Схопи-Потом-Плати”. Не дякуйте.